ما هو نداء الهامش؟ Margin Call هو المصطلح المستخدم للإشارة إلى مكالمة هاتفية أو إشعار ترسله شركة وساطة للعميل لإبلاغه بأن حسابه يقترب من الهامش المطلوب للحفاظ على مركز مفتوح في السوق.
ويستخدم في سوق الفوركس، والأسهم والسلع والعقود الآجلة والخيارات. يتم احتساب الهامش عن طريق إيداع نسبة من إجمالي قيمة التداول في الحساب كضمان للحفاظ على المراكز المفتوحة.
عندما يوشك الحساب على النفاد من الهامش، يتم إرسال نداء الهامش إلى العميل إما لإيداع المزيد من الأموال في الحساب للاحتفاظ بالمراكز المفتوحة أو إغلاق بعض المراكز المفتوحة لتقليل مخاطر الخسارة.
نداء الهامش هو إشعار مهم جدًا للعميل. قد يؤدي عدم الرد على هذا الإشعار إلى استنفاد الهامش المتاح والإنهاء التلقائي للصفقة ، مما يؤدي إلى خسائر كبيرة للمستثمر.
مستويات الاتصال فى نداء الهامش
يمكن لكل وسيط تعيين المستويات أو الحدود التي يتم عندها إصدار نداءات الهامش. ومع ذلك ، يتم تحديد هذا الحد بشكل عام عند مستوى هامش يبلغ 100٪.
من الناحية الفنية ، يعني مستوى الهامش بنسبة 100٪ أن رأس المال المتاح في حساب التداول، مع مراعاة الخسائر غير المحققة ، يساوي الهامش المستخدم من قبل المتداولين لفتح التداولات.
رياضيا: مستوى الهامش = السهم / الهامش المستخدم × 100
من الناحية العملية، يتم حساب مستويات الهامش وعرضها في الوقت الفعلي على منصات التداول.
كيفية حساب نداء الهامش؟
يتم احتساب مطالبات الهامش عن طريق حساب الهامش المطلوب للحفاظ على المراكز المفتوحة للحساب.
ويتم احتساب الهامش من قبل شركة الوساطة وفقًا للشروط المعتمدة من قبل شركة الوساطة ويختلف معدل الهامش المطلوب اعتمادًا على الأصل الذي يتم تداوله وفقًا للسيولة وتقلبات الأسعار.
يتم احتساب الهامش عادة كنسبة مئوية من إجمالي حجم التداول في حسابك.
بالنسبة للفوركس ، يتم حساب الهامش بناءً على حجم التداول (حجم اللوت) والرافعة المالية المستخدمة في التجارة.
على سبيل المثال ، إذا كان لديك حساب فوركس بحجم 1 لوت ورافعة مالية 100: 1 ، فستحتاج إلى هامش 1،000 دولار أمريكي (1٪ من إجمالي قيمة التداول) لتنفيذ صفقة بقيمة 100،000 دولار أمريكي.
الأسواق التى من الممكن تواجد نداء الهامش بها
قد تواجه نداءات الهامش في العديد من الأسواق المالية المختلفة بما في ذلك:
1- سوق الأوراق المالية: الشراء والبيع على الهامش يتطلب وجود معاملات مالية في حسابك. قد تحدث مطالبات الهامش عندما يقترب الحساب من استنفاد الهامش المتاح.
2- سوق العملات الأجنبية (فوركس): حيث يتم تداول العملات الأجنبية بنظام الهامش ،
سيتم إخطار العملاء عندما يقترب الهامش المستخدم في المراكز المفتوحة للحساب من الحد الأدنى المطلوب للحفاظ على هذه المراكز ، وسيتم إرسال طلب الهامش.
3- أسواق السلع: عندما يتم تداول سلع مثل الذهب والفضة والنفط بنظام الهامش ويكون حسابك أقل من الهامش المطلوب للحفاظ على مركز مفتوح ، فقد تتلقى طلب هامش.
4- سوق الخيارات: يتم تداول الخيارات بنظام الهامش. قد تتلقى نداء الهامش إذا لم يصل حسابك إلى الهامش المطلوب للحفاظ على مركز مفتوح.
يجب عليك دائمًا التأكد من فهم شروط وأحكام الوسيط الخاص بك ونظام الهامش المستخدم في الأسواق المالية التي تتداول فيها ، وإدارة حسابك بعناية لتجنب التعرض لطلبات الهامش.
كيف يمكنك تجنب نداء الهامش أثناء التداول؟
لتجنب نداءات الهامش على صفقاتك ، يجب عليك الحفاظ على مستوى الهامش المطلوب للحفاظ على المراكز المفتوحة في حسابك. فيما يلي بعض النصائح التي يمكنك اتباعها لتجنب نداءات الهامش في صفقاتك:
1- إدارة المخاطر: يجب وضع خطة لإدارة المخاطر والالتزام بها. يتضمن ذلك تحديد وقف الخسارة لكل صفقة ، وتحديد معدل الهامش المناسب لكل صفقة ، وعدد المراكز المفتوحة في حسابك.
2- مراقبة الحساب: يجب عليك مراقبة حسابك بانتظام لتتبع مستويات الهامش الحالية والمتاحة والبقاء ضمن الحد الأدنى للمبلغ المطلوب للاحتفاظ بالمراكز المفتوحة.
3- الاستخدام السليم للرافعة المالية: كن حذرًا عند استخدام الرافعة المالية. وذلك لأن التداول برافعة مالية عالية يزيد من المخاطر ويزيد من متطلبات الهامش.
4- احتفظ برصيد كافٍ في حسابك: يجب أن تحتفظ برصيد كافٍ في حسابك لتلبية متطلبات الهامش الإضافية وتجنب نداءات الهامش.
5- فوائد أدوات التداول: يمكن استخدام أدوات التداول مثل الخيارات والعقود الآجلة لتقليل المخاطر وتحسين إدارة المخاطر.
6- تداول بحذر: كن حذرًا عند اتخاذ قرارات التداول وتجنب إجراء صفقات كبيرة بطريقة لم يتم أخذها في الاعتبار.
بشكل عام ، يجب على المرء تجنب المخاطرة المفرطة في التداول والالتزام بإدارة المخاطر المناسبة لتقليل مخاطر تلقي نداءات الهامش.
كيفيه حساب مبلغ الهامش؟
يمكن حساب مبلغ الهامش Margin بسهولة باستخدام الصيغة الرياضية التالية:
مبلغ الهامش = حجم التداول × نسبة الهامش المطلوبة
على سبيل المثال، إذا كنت تريد شراء 1000 سهم من الأسهم بسعر 10 دولارات للسهم ونسبة الهامش المطلوبة هي 25٪، فسيكون مبلغ الهامش المطلوب هو:
مبلغ الهامش = 1000 × 10 × 0.25 = 2500 دولار أمريكي
هذا يعني أنه يجب أن يكون لديك 2500 دولار أمريكي في الحساب كهامش لتمكينك من شراء 1000 سهم من الأسهم بسعر 10 دولارات للسهم.
وفي حالة الفوركس، يمكن حساب مبلغ الهامش باستخدام الصيغة الرياضية التالية:
مبلغ الهامش = حجم التداول ÷ الرافعة المالية
على سبيل المثال، إذا كنت تريد شراء 100،000 دولار أمريكي من العملات الأجنبية باستخدام الرافعة المالية 100:1،
فسيكون مبلغ الهامش المطلوب هو:
مبلغ الهامش = 100،000 ÷ 100 = 1000 دولار أمريكي
هذا يعني أنه يجب أن يكون لديك 1000 دولار في الحساب كهامش وذلك لتمكينك من شراء 100،000 دولار من العملات الأجنبية باستخدام الرافعة المالية 100:1.
يجب عليك دائمًا التأكد من فهم شروط وأحكام الوسيط الخاص بك ونظام الهامش المستخدم في السوق المالية التي تتداول فيها، والحفاظ على مستوى الهامش المطلوب لتجنب تلقي نداء الهامش Margin Call.
عيوب ومميزات نداء الهامش
طلب الهامش هو إشعار يتسلمه المتداول عندما يكون الحساب على وشك النفاد من الهامش المتاح ، لكل منها مزاياها وعيوبها .
المزايا:
- يساعد على تجنب التجاوز: تساعد مكالمات الهامش في تحذير المتداولين من أنهم يقتربون من استنفاد الهامش المطلوب للحفاظ على مركز مفتوح. هذا يتجنب التجاوزات ويقلل من المخاطر المالية.
- تساعد في إدارة المخاطر: نداءات الهامش هي جزء من إدارة المخاطر وتساعد في تحديد مستوى الهامش الذي يجب الحفاظ عليه لتجنب الخسائر الكبيرة.
- تشجيع المتداولين على اتخاذ إجراءات عاجلة: تشجع طلبات الهامش المتداولين على اتخاذ إجراءات عاجلة لتجنب تلقي المزيد من المكالمات وتقليل المخاطر المالية.
العيوب:
- يمكن أن يؤدي إلى خسائر كبيرة: يمكن أن يؤدي عدم الاستجابة بشكل صحيح لطلبات الهامش إلى خسائر كبيرة للمتداول.
- قد يؤدي إلى الإغلاق التلقائي للصفقات: قد يتم إغلاق المراكز المفتوحة في حسابك تلقائيًا إذا لم يتم توفير الهامش المطلوب لحسابك في الوقت المناسب.
- قد تتلقى المزيد من المكالمات: إذا لم يتم اتخاذ الخطوات اللازمة لتجنب نداءات الهامش ، فقد يؤدي ذلك إلى تلقيك المزيد من المكالمات وزيادة المخاطر المالية.
- قد تؤدي إلى الخوف والضغط النفسي: يمكن أن تسبب نداءات الهامش الخوف والضغط النفسي لدى المتداولين وتؤثر على قدرتهم على اتخاذ قرارات التداول الصحيحة.
بشكل عام ، يجب على المتداولين فهم نداءات الهامش وإدارة مخاطرهم بشكل صحيح لتجنب الخسائر الكبيرة في التداول.
