تحدثنا فى مقال سابق عن نداء الهامش وكل ما يخصه من ماهيته ومزاياه وعيوبه وكيف نتجنب وجوده فى التداول، ولكن فى هذا المقال سوف نتعرف على كيفية التداول بالهامش والامورالتي يجب أن نراعيها..
معنى التداول بالهامش؟
ويعٌرف باستخدام الرافعة المالية للسماح للمتداولين بالوصول إلى أحجام التداول بما يتجاوز ما يمكنهم التعامل معه بأموالهم الخاصة. يتطلب التداول بالهامش من الوسيط تحديد نسبة الهامش المطلوبة للحفاظ على مركز مفتوح.
ما يجب مراعاته عند التداول بالهامش:
- فهم الرافعة المالية: يحتاج المتداولون إلى فهم كيفية عمل الرافعة المالية والمخاطر التي تصاحبها. وهذا يشمل خسارة الأموال بشكل أسرع.
- تحديد الأهداف والخطط: يجب على المتداولين تحديد أهدافه ووضع خطة استثمارية واضحة لتحقيق هذه الأهداف ، بما في ذلك تحديد المخاطر المقبولة.
- التحليل الفني والأساسي: يجب على المتداولين إجراء التحليل الفني والأساسي للأسواق المالية والأدوات المالية التي يرغبون في تداولها من أجل اتخاذ القرارات الصحيحة.
- استخدام إدارة المخاطر: يجب على المتداولين استخدام إدارة المخاطر بشكل صحيح من خلال وضع حدود للخسائر والأرباح والتحكم في المراكز المفتوحة.
- الحفاظ على مستويات الهامش المطلوبة: يجب على المتداولين الحفاظ على مستويات الهامش المطلوبة من قبل وسطاءهم لتجنب تلقي طلبات الهامش.
- تداول بأموال احتياطية: يجب أن يتداول التجار بأموال فائضة وليس بأموال مخاطرة لا يمكنهم تحمل خسارتها.
التداول بالهامش و حدود ESMA على الرافعة المالية
تطبق ESMA حدود الرافعة المالية على تداول الهامش في الاتحاد الأوروبي. تهدف هذه الحدود إلى حماية المستثمرين من المخاطر المرتبطة بالتداول على الهامش وتقليل الخسائر المالية.
فيما يلي بعض حدود الرافعة المالية لـ ESMA:
- الحد الأقصى للرافعة المالية: تحدد ESMA أقصى قدر من الرافعة المالية لمختلف الأدوات المالية. قد يختلف هذا لكل أداة مالية. يهدف هذا الحد إلى تقليل المخاطر المالية للمستثمرين.
- الحد الأدنى للهامش: يتعين على تجار الاتحاد الأوروبي تحديد الهامش المطلوب للاحتفاظ بالمراكز المفتوحة. يتضمن هذا الحد الأدنى للهامش الذي يجب على المتداولين توفيره.
- الحد الأقصى للخسارة: يحتوي على الحد الأقصى للخسارة الذي يجب على المتداولين تحديده للحد من المخاطر المالية المرتبطة بالتداول بالهامش.
يتعين على متداولي الاتحاد الأوروبي الامتثال لحدود الرافعة المالية الخاصة بـ ESMA للتداول بالهامش والتي تساعد على تقليل المخاطر المالية وحماية المستثمرين. لتجنب المخاطر المالية ، يجب أن تكون حريصًا على فهم الشروط والامتثال لها بدقة.
الفرق بين التداول بالهامش والتداول الفوري
يعتبر التداول بالهامش والتداول الفوري من أشهر الانواع المستخدمة في الأسواق المالية. ومع ذلك ، هناك اختلافات بين الاثنين عندما يتعلق الأمر بأساليب التداول والمخاطر المرتبطة بها.
التداول الفوري هو عملية شراء وبيع أدوات مالية محددة في الوقت الفعلي بسعر السوق الحالي. يتم تنفيذ المعاملات على الفور ودون تأخير.
عندما يتعلق الأمر بالتداول بالهامش ، يمكن للمتداولين استخدام الرافعة المالية للوصول إلى أحجام تداول أعلى مما يمكنهم تحمله بأموالهم الخاصة. يتطلب التداول بالهامش من الوسيط تحديد نسبة الهامش المطلوبة للحفاظ على مركز مفتوح.
الاختلافات الرئيسية بين التداول بالهامش والتداول الفوري هي:
- الرافعة المالية: يستخدم التداول بالهامش الرافعة المالية بينما لا يستخدم التداول الفوري.
- المخاطر المالية: يستخدم متداولو الهامش الرافعة المالية والمبالغ التجارية أكبر من حجم حساباتهم ، مما يعرضهم لمخاطر أكبر مقارنة بالتداول الفوري.
- الوقت: يتم تنفيذ الصفقات الفورية على الفور وبدون تأخير ، ولكن عملية التداول بالهامش قد تستغرق وقتًا بسبب تحديد معدل الهامش وإجراءات إدارة المخاطر.
- الأدوات المالية: يمكن استخدام التداول الفوري في تداول الأدوات المالية المختلفة مثل العملات الأجنبية والأسهم والسلع بينما يمكن استخدام التداول بالهامش في العملات الأجنبية والأسهم والسلع والمشتقات المالية.
يحتاج المتداولون إلى فهم الاختلافات بين التداول بالهامش والفوري والتحليل المالي والفني للأسواق المالية والأدوات المالية المختلفة من أجل اتخاذ القرارات المناسبة وفقًا للظروف الحالية في الأسواق المالية.
كيفية التداول علي الهامش
- افتح حساب تداول مع وسيط موثوق به: يجب على المتداولين اختيار وسيط موثوق به وتسجيل حساب تداول.
- حساب الإيداع: يجب على المتداولين إيداع مبلغ في حساب التداول الخاص بهم يمكن استخدامه كهامش للتداول.
- اختيار الأصول المالية: يجب على المتداولين اختيار الأصول المالية التي يرغبون في تداولها وتحليلها المالي والفني.
- تحديد حجم الصفقة: يجب على المتداولين تحديد حجم الصفقة التي يرغبون في إغلاقها وتحديد معدل الهامش الذي يطلبه الوسيط.
- المراكز المفتوحة: بعد تحديد حجم الصفقة ومتطلبات الهامش ، يمكن للمتداولين فتح مراكز تداول عن طريق بيع وشراء الأصول المالية.
- إدارة المخاطر: يجب على المتداولين إدارة المخاطر المرتبطة بالتداول بالهامش وتحديد الحد الأقصى للخسارة المسموح بها والحد الأدنى للربح المطلوب.
- مراكز الإغلاق: يمكن للمتداولين إغلاق مراكز التداول في أي وقت. يتم احتساب الربح أو الخسارة على أساس الفرق بين سعر الدخول وسعر الإغلاق.
يجب أن يفهم المتداولون الإجراءات المذكورة أعلاه والتحليل المالي والفني للأسواق المالية والأدوات المالية المختلفة لاتخاذ قرارات تداول سليمة وإدارة المخاطر المرتبطة بالتداول بالهامش.
